Wall Street se desploma por temor a una recesión que afecta el apetito por el riesgo

Los principales índices de Wall Street cayeron hoy debido a que el apetito por el riesgo entre los inversores disminuyó por temores de una recesión en Estados Unidos luego de los débiles datos económicos de la semana pasada, lo que provocó temblores en los mercados mundiales.

Las preocupaciones del mercado se aliviaron un poco a medida que avanzaba el día y las acciones redujeron las pérdidas después de que los datos mostraran que la actividad del sector de servicios de EE. UU. en julio se recuperó de un mínimo de cuatro años en medio de un aumento en los pedidos y el empleo.

Los operadores atribuyeron también cierta debilidad en las acciones a la liquidación de fuertes posiciones de carry trades, en las que los inversores toman dinero prestado de economías con bajas tasas de interés como Japón o Suiza para financiar sus apuestas en activos de alto rendimiento en otros lugares.

Se esperaba que el grupo de acciones llamado los Siete Magníficos (el principal impulsor de que los índices alcanzaran máximos históricos este año) perdiera un valor de mercado combinado de 650 mil millones de dólares.

Apple cayó un 3,9% después de que Berkshire Hathaway redujera a la mitad su participación en el fabricante del iPhone, en una señal de que el inversor multimillonario Warren Buffett está cada vez más cauteloso sobre la economía estadounidense en general o las elevadas valoraciones del mercado de valores.

Nvidia cayó un 6,1%, mientras que Microsoft y Alphabet cayeron alrededor de un 3% cada uno.

“Una corrección del mercado de valores de más del 5% no es inusual dado el rendimiento del 15% en el primer semestre y los riesgos equilibrados en este ciclo económico de etapa avanzada”, dijeron Jason Pride y Michael Reynolds de Glenmede.

“Los inversores deberían reequilibrar activamente sus carteras para volver a adoptar políticas a largo plazo y vigilar de cerca los riesgos que podrían llevar a Estados Unidos hacia una recesión”.

A las 11:30 am ET (5:30 am hora de Hawaii), el Promedio Industrial Dow Jones bajaba 863,70 puntos, o 2,17%, a 38.873,56, el S&P 500 bajaba 129,55 puntos, o 2,42%, a 5.217,01, y el Nasdaq Composite bajaba 465,25 puntos, o 2,77%, a 16.310,92.

Un débil informe de empleo y una contracción de la actividad manufacturera en la mayor economía del mundo, junto con sombríos pronósticos de las grandes empresas tecnológicas estadounidenses, empujaron al Nasdaq 100 y al Nasdaq Composite a una corrección la semana pasada.

Los decepcionantes datos de empleo también desencadenaron lo que se conoce como la “Regla Sahm”, considerada por muchos como un indicador de recesión históricamente preciso.

Los operadores ahora ven una probabilidad del 92,5% de que el banco central estadounidense recorte las tasas de referencia en 50 puntos básicos en septiembre, en comparación con una probabilidad del 11% observada la semana pasada, según la herramienta FedWatch de CME.

El presidente de la Reserva Federal de Chicago, Austan Goolsbee, restó importancia a los temores de recesión, pero dijo que los funcionarios de la Reserva deben ser conscientes de los cambios en el entorno para evitar ser demasiado restrictivos con las tasas de interés.

El índice de volatilidad CBOE, también conocido como el “indicador del miedo” de Wall Street, superó su nivel promedio de largo plazo de 20 puntos la semana pasada y ahora está en 72,94.

Los rendimientos de los bonos del Tesoro de Estados Unidos cayeron a su nivel más bajo en un año y la brecha entre los bonos del Tesoro a dos y diez años, vigilada de cerca, se volvió positiva por primera vez desde julio de 2022, lo que generalmente indica que la economía se encamina hacia una recesión. (EE. UU./)

Los 11 sectores principales del S&P 500 cotizaban a la baja, siendo los sectores de tecnología de la información y finanzas los más afectados.

El fabricante de Pringles, Kellanova, subió un 14,1% después de que un informe de Reuters dijera que el gigante de los dulces Mars estaba explorando una posible compra de la compañía.

Los valores en baja superaron en número a los que subieron en una proporción de 11,64 a 1 en la Bolsa de Nueva York y de 8,59 a 1 en el Nasdaq.

El índice S&P registró 13 nuevos máximos de 52 semanas y 26 nuevos mínimos, mientras que el Nasdaq registró nueve nuevos máximos y 476 nuevos mínimos.